Le Livret A et le LEP : comprendre les différences de taux, d’accès et les conditions en 2024

En France, lorsqu’il s’agit de livret d’épargne réglementée accessible à tous, deux noms ressortent régulièrement des discussions : le Livret A et le livret d’épargne populaire (LEP). Même si leur fonctionnement paraît similaire au premier abord, ces deux produits présentent des distinctions majeures en matière de taux de rémunération, de plafonds de dépôt et surtout de conditions d’ouverture. Voici un tour d’horizon clair sur ce qui fait la spécificité du Livret A face à son alternative plus rémunératrice, le LEP.

Taux d’intérêt : quelles différences entre Livret A et LEP ?

Depuis plusieurs mois, le débat autour du rendement des livrets réglementés ne cesse d’alimenter l’actualité financière. Le Livret A, produit favori pour les dépôts sans risque, affiche un taux stable fixé par l’État, actuellement maintenu à 3 %. Ce niveau reste compétitif face à l’inflation mais se distingue nettement du LEP.

Le LEP propose en effet une rémunération presque deux fois supérieure à celle du Livret A. En mai 2024, la Banque de France estime que le taux du livret d’épargne populaire avoisine 6 %, faisant du LEP un choix attractif pour ceux qui peuvent y accéder. Cette différence tient principalement à sa vocation sociale : compenser l’érosion monétaire pour les foyers aux revenus modestes.

Conditions d’ouverture : qui peut profiter du LEP ?

L’accès au Livret A est universel. Toute personne majeure ou mineure résidant en France peut ouvrir ce type de livret d’épargne dans la banque de son choix, sans aucune condition de ressources. Il suffit de fournir une pièce d’identité et un justificatif de domicile pour finaliser la démarche d’ouverture.

À l’inverse, le LEP cible exclusivement les foyers fiscaux aux revenus limités. Pour détenir ce produit, il faudra justifier chaque année ne pas dépasser un plafond de revenus défini selon la composition de votre ménage et la localisation de votre foyer fiscal. Les revenus fiscaux de référence, accessibles via l’avis d’imposition, servent de critère déterminant pour valider ou non le droit à l’ouverture du LEP.

• Pour le Livret A : aucune condition de revenu ni de nationalité n’est exigée.
• Pour le LEP : ouverture réservée aux personnes dont le revenu fiscal reste inférieur à un certain seuil, variable selon la situation familiale et géographique.

Documents à fournir pour chaque cas

Les banques demanderont pour le Livret A un dossier simplifié. L’utilisateur doit présenter une pièce d’identité valide et un justificatif de domicile récent. L’opération peut aussi se faire en ligne dans de nombreux établissements depuis quelques années.

Concernant le LEP, en plus de l’identité et du justificatif de domicile, l’organisme prendra systématiquement connaissance du dernier avis d’imposition pour vérifier l’éligibilité. Si votre situation évolue et dépasse le seuil autorisé, la banque pourra fermer automatiquement le livret ou vous inciter à le clôturer vous-même.

Nombre de comptes autorisés

La réglementation stipule qu’une seule personne peut posséder un Livret A et également un seul LEP par personne éligible. Une même famille peut donc voir plusieurs membres disposant chacun de leur propre Livret A et – sous réserve d’éligibilité – de leur propre LEP.

Ce principe vaut également pour les enfants mineurs, qui peuvent eux aussi posséder ces produits. Attention toutefois, dans le cas du LEP, il est réservé uniquement aux majeurs remplissant les critères de ressource requis.

Plafonds de versement : jusqu’où déposer sur son livret ?

Sur le Livret A, le plafond de dépôt maximal pouvant être déposé atteint 22 950 euros pour une personne physique et 76 500 euros pour une association, hors capitalisation des intérêts. Une fois le plafond atteint, seuls les intérêts continuent de s’ajouter, sans blocage du compte ou obligation de retrait.

Pour le LEP, le plafond de dépôts est plus bas : il ne peut excéder 10 000 euros hors intérêts. Même si cela semble réduit comparé au Livret A, la forte rémunération compense la limitation. Les intérêts acquis chaque année viennent s’ajouter à ce plafond, permettant ainsi une légère croissance progressive du capital total détenu.

• Livret A : plafond de dépôt à 22 950 euros pour les particuliers
• LEP : plafond de dépôt fixé à 10 000 euros

Fiscalité et gestion des intérêts

Le Livret A et le LEP partagent un avantage clé très recherché des Français : la franchise fiscale. Les intérêts servis chaque année ne subissent aucune imposition, ni prélèvements sociaux ni impôt sur le revenu. Cela garantit que le rendement affiché sur le relevé est net, sans mauvaise surprise à la déclaration annuelle des impôts.

La capitalisation des intérêts se fait en fin d’année. Leur montant vient directement grossir le solde du livret concerné, et peut donc dépasser légèrement le plafond règlementaire sans entraver la poursuite du contrat ou obliger à reverser l’excédent.

Popularité des livrets : où en sont les ouvertures aujourd’hui ?

D’après les estimations récentes de la Banque de France, le Livret A reste plébiscité avec près de 55 millions de détenteurs en France. Il sert fréquemment de première solution d’épargne, accessible dès l’enfance et accompagnant chaque étape de la vie adulte, notamment grâce à la possibilité de domicilier certains versements sociaux sur ce support.

Le LEP, bien que très attractif actuellement en raison de son taux de rémunération et malgré son accès limité, montre encore un potentiel d’adoption élevé. Sur environ 19 millions de personnes potentiellement éligibles, seules 11,5 millions disposent d’un LEP en mai 2024. Cet écart s’explique notamment par une méconnaissance du produit, mais aussi par la complexité des modalités de justificatifs pour l’ouverture.

Comparaison rapide : pourquoi choisir l’un ou l’autre ?

Le choix entre Livret A et LEP dépend avant tout de la situation fiscale et des objectifs d’épargne de chacun. Ceux qui souhaitent bénéficier d’une épargne accessible immédiatement et sans condition privilégient le Livret A pour sa souplesse et son absence de contrainte administrative.

Autre option à envisager pour les revenus modestes : le LEP, qui offre une rentabilité quasi doublée par rapport au Livret A, sous réserve d’être éligible. Sa limite principale reste son plafond de versement assez restreint et la nécessité de prouver chaque année l’état de ses ressources.

Noah Roig